熟悉股票技术分析的朋友应该对CCI指标并不陌生，该指标通过衡量标的价格的常态波动范围指示其是否处于超买超卖，是一个比较适合波段操作的技术指标。本文运用该指标构建一套量化交易系统，并通过我自己写的回测工具对该指标参数的设置技巧进行研究，欢迎交流指正。 一、CCI指标的定义 1. 首先计算Typical Price： Typical Price = (最高价 + 最低价 + 收盘价) / 3 2. 计算平均数： Typical Price MA = 平均数(Typical Price, N) 3. 计算平均绝对偏差(M…

一直以来，相较于其他行业板块的指数ETF，红利ETF一直是一种比较特殊的存在。 该类ETF跟踪指数为上证红利指数（000015），指数选取沪市上市的现金股息率最高，分红稳定，流动性强的前50只股票进行编制。反映了沪市高股息证券的整体表现。 从指数成分构成上，红利指数前三大权重集中分布在银行、交通运输、煤炭等周期性行业，如下图： 指数编制的特点，决定了其长期稳步向上的图表走势，下图是红利ETF从2013年至今的周K线图走势，可以看出，在过去十年间，红利ETF表现可以说是相当亮眼： 指数ETF长期向上，一个很重要的因素…

春节后至今一直是2成左右的仓位，累积收益序列波动不大，沪深300指数从1月底出现阶段高点后震荡调整，虽然空间上没有预期的深，但时间上差不多了。 周五盘后，程序启动了可转债自动筛选过滤模块，最后生成了两个标的：乐普转2，科利转债。这两个债早盘集合竞价的时候机器会自动下单开仓。 周末看了看沪深300的K线，主观上认为2月底是比较好的布局窗口，手动做好了沪深300成长ETF的配置文件，周一开仓。 以上标的全部开仓后，预期仓位会到4成左右，是一个比较合适的水平。 最后说下汇率，人民币最近不知不觉的有贬值到了7附近，这个位置…

本周行情比较乱，给人的感觉就是市场缺钱，存量资金博弈下很难出现普涨。大票涨，小票就崩，中字头涨，其余就歇菜，盯着盘面做交易难度还是挺大的。 上周债市表现不好，利率债市场的大幅回撤引发赎回挤兑，连带传导到可转债市场。从本周转债市场表现来看，已大致恢复常态。趁着上周可转债市场整体的下移，建仓了精装转债和岩土转债，这两只债从波动，回撤，价格等方面看性价比还是挺高的，本周也取得了不错的账户反馈。中钢转债本周上破130元，已做止盈，关闭了系统中策略实例的买入和卖出权限，后续如果价格回到120附近的区间会再打开赚取波动收益。 …

本周受债券市场暴跌影响，因为持仓大部分都是可转债，没有一天是红的，所幸周五有止跌迹象。 债市暴跌的原因就不分析了，网上的分析足够多了，总体来讲就是利率上行，货币收紧预期下形成了债市踩踏，固收、理财类产品的底层资产就是债券，面临巨额赎回时被迫平仓，风险从利率债外溢到以可转债为代表的信用债市场。 债市的异常从一周以前我就观察到了，中证转债指数的走势明显和权益市场产生了分化，这种感觉对于一个同时盯着债市和股市的交易者来说非常强烈，但我并不能准确分析出这背后的逻辑是什么，只是感觉到了债市和之前的表现明显不同，随后就迎来了债…

本周交易明细如下： 标的 买入 卖出 创业板50ETF 2 游戏ETF 1 基建ETF 1 医疗ETF 1 地产ETF 中金转债 1 1 兴业转债 7 4 奥佳转债 1 蓝帆转债 本周市场重挫，仓位在不知不觉中已经加满，周五下午有几个网格单触发买入，但策略实例向broker申请资金时因可用资金不足未挂单。仓位管理还是不够理想，也小看了市场随机游走的调整力度，不过这个位置机会大于风险，问题不大，拿住就行。 后面市场如果有所反弹，准备将基建，奥佳，蓝帆这三个标的清仓，基建的逻辑在投资端始终没有数据层面的兑现，这个属于埋…

本周交易明细如下： 标的 买入 卖出 创业板50ETF 1 游戏ETF 2 基建ETF 1 医疗ETF 1 地产ETF 2 中金转债 2 兴业转债 1 6 奥佳转债 2 1 蓝帆转债 1 今天才更新上周交易情况，有点懒了，差点拖更。 节前一周有点低估值价值回归的味道，地产ETF拿了很久，终于在本周解套录得了3个点的浮盈，刚过下降趋势线，可以接着拿。地产ETF在拉升中一直在减仓，现在仓位第一的游戏ETF，其次是医疗ETF。游戏一直看好，尤其是元宇宙方向，这里说一下医疗ETF，我的看法是这个板块极有可能已经见底，集采对…

本周网格单交易明细如下： 标的 买入 卖出 创业板50ETF 3 游戏ETF 1 2 基建ETF 医疗ETF 地产ETF 1 2 中金转债 1 兴业转债 5 1 奥佳转债 3 蓝帆转债 2 本周以宁德时代为代表的成长方向出现了明显调整，常年冷板凳的价值板块有所表现，此消彼长间，我的账户净值几乎没有什么波动。关于高低切的问题，在这里我说一下自己的看法。 从创业板50指数ETF上看，距离7月8日创下的高点已回撤-13%左右，很多人关心成长板块是不是就此崩了，我的看法是未必。回过头去看K线，我们要知道前低产生的背景是什么…

本周交易明细如下： 标的 买入 卖出 创业板50ETF 1 游戏ETF 3 1 基建ETF 医疗ETF 1 地产ETF 中金转债 兴业转债 4 1 奥佳转债 2 1 蓝帆转债 最近市场走的一直比较弱，振幅也不高，网格单的卖单触发不多。板块上赛道有明显退潮的迹象，但此时也很难讲市场风格是否就此切换到价值板块，消息面上5年期以上LPR降息15个基点并未对地产板块有强烈的刺激，这在过去是不可想象的，但从本周整体看，地产表现的又颇具韧性，一定程度上我认为体现了资金在这个方向上的纠结，目前地产处在一个向上向下空间均有限的板块…

本周交易明细如下： 标的 买入 卖出 创业板50ETF 2 游戏ETF 1 基建ETF 医疗ETF 1 地产ETF 2 中金转债 2 1 兴业转债 4 5 奥佳转债 1 1 蓝帆转债 4 1 除上述策略持仓，还手动买入17.2%仓位的韦尔转债，目前策略仓位约80%，总持仓96.8%。韦尔转债目前浮亏-1.5%，没破止损走坏趋势或者没有剩余资金加仓其他标的的问题情况下不打算动，拿时间稍微长一点看能不能做个小波段。半导体尽管近期表现不算好，但应该还没走完。