在介绍 QThinker Plus 的量化分析看板如何使用前，有必要先说明一些统计学和量化指标的基本概念，这样您才能了解到这个模块计算得出的数据对于投资的参考意思。本篇博客先简单介绍一些统计学基本概念以及对于交易、投资的指导意义。 一、均值、标准差、方差 在量化投资领域，评价资产风险的一个重要指标即资产的波动性。该观点由哈里·马科维茨 (H. M. Markowitz) 在 1952 年提出，即马科维茨均值方差模型。 马科维茨把风险定义为收益率的波动率，首次将数理统计的方法应用到投资组合选择的研究中，这种方法使收益…
综合数据看板是登录进入 QThinker Plus 后的默认首页，提供了指数数据、北向资金、境外参考数据、财经日历以及宏观经济数据的简要参考。以下对使用及解读进行说明： 一、指数数据及境外参考数据 如上图所示，该数据卡片位于综合数据看板的第一行。提供了指数及境外数据的计算与参考。其中宽基指数及行业指数，可以通过卡片右上角的小齿轮图标对数据统计周期进行设置： 通过该设置，可以快速统计过去N个交易日（N为您设定的周期）中，宽基指数与行业指数涨幅排名的前三名，提供指定回测周期下表现最好的指数参考。 一个需要说明的是，计算…
QThinker Plus 目前的基础数据主要为指数日线级别数据、北向资金净买入数据、宏观经济数据、重要海外市场隔夜数据参考等。以下为各项数据的说明： 指数数据 数据范围：宽基指数6个（沪深300、中证500、上证50、创业板50、科创50、国证2000）、行业指数76个（篇幅所限不一一列举，可以参考同花顺软件中的行业分类指数） 更新时间与范围：每日凌晨3点，更新各项指数前一个交易日日线级别数据。即当日发生的数据，隔日凌晨期间进行更新。 北向资金净买入数据 该数据在站内综合数据看板进行展示，统计北向资金最近一年各时…
QThinker Plus是我近期上线的一个小型Web项目，项目地址是：https://plus.qthinker.net/ 目前提供基于指数的线上数据分析与可视化，同时提供一些交易类的计算工具，如交易利润成本的计算器、做T计算器、网格交易计算工具、年化收益率计算工具、可转债套利计算工具、指数相关性分析、投资组合风险平价等。 本博客对QThinker Plus的功能、涉及到的数据概念及意义、以及如何使用进行汇总，方便您的浏览，希望对您的投资有所帮助。 备注：因为本工具涉及大量的图表展示，移动端对数据无法做到完美呈现…
最近我上线了一个小型的Web项目 — QThinker Plus，地址是：https://plus.qthinker.net/ 这个工具从立项到上线，大约用了1个多月的时间，是我个人投资体系及工具的线上化，在方便个人使用的同时也希望能够抛砖引玉，与广大投资同好交流进步。在这里对该项目进行一个简要的说明，以使您对它的功能有一个初步的了解，希望这个小项目能够对您的投资提供有用的参考信息。 QThinker Plus是一个对金融数据进行量化分析并进行可视化展示的平台，目前提供的数据分析标的物为宽基指数与行业指数。正如首页…
Swing Three 策略是 Donald Pendergast 开发的一种基本的动量/突破交易系统。 基于最常见的技术指标，如简单（SMA）和指数移动平均线（EMA），它最适合于波动大、成交量高的股票和 ETF，这些股票和 ETF 显示出平稳、规则的波动和/或趋势走势。 该策略的主要原则是，在其方向与趋势一致时进行入场。在这种特定的策略中，趋势是由收盘价的 50 周期 EMA（可通过策略输入参数进行定制）确定的。 该策略还计算两个简单移动平均线：High 价格的 SMA 和 Low 价格的 SMA，用作信号线。…
一直以来，相较于其他行业板块的指数ETF，红利ETF一直是一种比较特殊的存在。 该类ETF跟踪指数为上证红利指数（000015），指数选取沪市上市的现金股息率最高，分红稳定，流动性强的前50只股票进行编制。反映了沪市高股息证券的整体表现。 从指数成分构成上，红利指数前三大权重集中分布在银行、交通运输、煤炭等周期性行业，如下图： 指数编制的特点，决定了其长期稳步向上的图表走势，下图是红利ETF从2013年至今的周K线图走势，可以看出，在过去十年间，红利ETF表现可以说是相当亮眼： 指数ETF长期向上，一个很重要的因素…
离岸人民币，又称境外人民币，是指在中国大陆以外的地区流通和使用的一种人民币。离岸人民币的产生与发展是中国经济全球化和金融市场国际化的必然产物，它有助于提高人民币的国际地位，推动人民币国际化进程。当前，主要的人民币离岸市场包括中国香港、新加坡、英国伦敦等地，其中香港是最大、最活跃的离岸市场。离岸人民币的存在有助于推进人民币贸易结算的发展，并促进人民币的国际化进程。 离岸人民币汇率对进出口的影响 离岸人民币汇率与出口 离岸人民币汇率的变动对出口具有直接影响。当离岸人民币汇率升值时，出口企业在换取外汇时可以获得更多的人民…
索提诺比率（Sortino Ratio）是由马克·卡哈特（Mark M. Carhart）于1997年提出的一个风险调整后的绩效衡量指标。该指标主要用于评估投资组合在承受下行风险时的表现，是投资者在比较不同投资组合时常用的一种工具。 索提诺比率的计算公式为： Sortino Ratio = (Rp - Rf) / σdown 其中，Rp代表投资组合的预期收益率，Rf代表无风险收益率，σdown代表投资组合下行标准差。 这个公式的含义是，投资组合每承受一单位下行风险，会产生多少的超额回报。如果索提诺比率为正，说明投资…
夏普比率（Sharpe Ratio）是由诺贝尔经济学奖得主威廉·夏普（William F. Sharpe）于1966年提出的一个经典风险调整后的绩效衡量指标。该指标主要用于评估投资组合的风险调整后收益，是投资者在比较不同投资组合时常用的一种工具。 夏普比率的计算公式为： Sharpe Ratio = (Rp - Rf) / σp 其中，Rp代表投资组合的预期收益率，Rf代表无风险收益率，σp代表投资组合的标准差。 这个公式的含义是，投资组合每承受一单位总风险，会产生多少的超额回报。如果夏普比率为正，说明投资组合的回…
